صنایع جامانده از رشد در موج صعودی اخیر بورس

صنایع جامانده از رشد در موج صعودی اخیر بورس

در بازار سهام برخی کارشناسان اعتقاد دارند در هنگام صعود بخشی یا گروهی از صنایع پیشرو هستند و هنگام شوک ارزی یا شوک تورمی زودتر از بقیه سهام رشد قیمتی خودشون رو شروع می کنند و بعد بقیه سهام و گروههای صنعت بدنبال آن سهام آماده رشد می شوند.

از سوی دیگر در هنگام رشد اولیه ، قیمتها بسرعت از محدوده نزول یا نوسانی خارج شده و در مکان های بالاتری نسبت به جایگاه قبلی قرار می گیرند. همچنین بعد از صعود قیمت تسویه سود و فروش از سوی سهامدران قبلی صورت می پذیرد و قیمت ها اصطلاحا با اصلاح مواجه می شوند یا بقول کارشناسان بعد از هر رشد قیمتی باید منتظر یک کاهش قیمت هم بود.

اگر هر کدام از فرضیه های بالا درست باشد بعد از یک دوره صعود بهتر است بجای پیوستن به سهامی که رشد کرده اند سراغ سهامی برویم که هنوز رشد زیادی را تجربه نکرده اند و انتظار می رود آماده رشد کردن هستند.

به این سهام یا گروههای صنایع سودآور معمولا سهام جامانده بازار می گویند و بررسی آنها ضمن اینکه کم ریسک تر هستند ممکن است فرصتهای پرسودی هم ایجاد کنند.

در ادامه تلاش کردیم این موضوع را برای صنایع مختلف بررسی و گروههای جامانده بازار را شناسایی کنیم.

گزارش بازار سهام و آپدیت تحلیل‌ها هر روز در کانال تلگرام تحلیل با سیگنال

تطیبق دلار و شاخص کل بورس

تطیبق دلار و شاخص کل بورس

بررسی شاخص کل و نمودار دلار نشان می دهد از مهرماه 1399 تا شهریور1400 آهنگ تغییرات شاخص کل و تغییرات قیمت دلار تا حد زیادی شبیه یکدیگر بوده است گویی با هر فراز و فرود قیمت دلار، بیم و امید هم در بورس قوت گرفته و بنظر می رسد در 10 ماه اخیر قیمت سهام  بطرز شگفت انگیزی متاثر و همزمان با رفتار قیمت دلار بوده است.

لذا  دنبال کردن نرخ دلار یکی از پارامترهای اساسی برای تصمیم گیری نسبت به رشد و کاهش قیمت ها در بورس خواهد بود.

بررسی دلار بعنوان موتور محرک بورس

بررسی دلار بعنوان موتور محرک بورس

همانطور که گفته شد تجربه سوابق قبلی نشان می دهد نرخ دلار یکی از درایورها یا محرک های اصلی بازار سرمایه می باشد لذا نمودار دلار را با جزییات بیشتری بررسی می کنیم.

در نمودار دلار بعد از یک روند نوسانی و کاهشی  اولین سیگنال افزایش قیمت دلار با تقاطع خط سیگنال و اندیکاتور مکدی در 21 اردیبهشت 1400 از حوالی قیمت 21هزار تومان صادر شده و پس از آن تاریخ شروع رشد قیمت دلار را شاهد هستیم.

همچنین تایید رشد قیمت دلار در تاریخ 5 تیر1400 پس از شکست خط روند نزولی دلار در محدوده 24هزارتومان صادر شده و این سیگنال رو به فعالین بازار داد که به احتمال زیاد از این به بعد شاهد رشد قیمت برای این ارز خارجی خواهیم بود.

نمودار تحلیل تکنیکال شاخص کل

بررسی نمودار شاخص کل

در بررسی نمودار شاخص کل بورس پس از شروع ریزش تاریخی در 19مرداد1400 تا اواخر خرداد1400 شاهد فراز و فرودهایی بودیم که درمجموع جهت این مسیر به سمت پایین بود و می توان گفت پس از مشاهده یک واگرایی مثبت در اندیکاتور مکدی و شکست خط روند نزولی  در تاریخ 29خرداد1400 شاخص کل روند صعودی خود را شروع نموده است. لذا برای بررسی زمانی رشد اخیر بورس نیز همین تاریخ 29خرداد1400  را  بعنوان مبنای شروع رشد درنظر می گیریم.

بررسی گروه صنایع جامانده از منظر همبستگی با شاخص کل و بتا

ضریب بتا یا ضریب همبستگی یکی از شاخص های بررسی مشابه بودن رفتار دو پارامتر متغیر است.  در جدول زیر بتای 90 روزه گروههای صنایع در کنار میزان بازدهی از 19مرداد تا 10شهریور 1400 محاسبه شده و بر اساس میزان بازدهی از زیاد به کم مرتب شده است. هر چه عدد بتا به 100 نزدیک تر باشد به این معنی است که رفتار شاخص کل و صنعت مربوطه عینا شبیه یکدیگر است و هر چه بتا از 100% فاصله بگیرد نشان دهنده کم شدن همبستگی است.

لذا با توجه به اینکه بازده شاخص کل بورس در این دوره مورد بررسی تقریبا 37% بوده است ، گروه صنایعی که بتای نزدیک به 100% دارند اما در این 20روز گذشته بازده کمتری نسبت به شاخص کل بورس داشته اند، درصورتیکه شاخص کل بورس کماکان صعودی باشد احتمالا خودشون رو به شاخص  کل می رسانند. در این بررسی بهتر است از گروههای با بتای بسیار بالا و یا با بتای بسیار پایین صرف نظر شود.

بازده 19مرداد تا 10شهریور1400بتای 90 روزه
شاخص کل بورس37% 
تجهیزات مخابراتی47%38%
وسایل خانگی31%63%
ماشین الات28%42%
ماشین الات الکتریکی26%69%
نوشیدنی23%29%
سخت افزار و تجهیزات20%112%
مخابرات17%95%
فعالیتهای مرتبط با اوراق بهادار17%54%
فراورده های نفتی16%111%
محصولات کاغذی16%70%
شیرینیجات16%5%
چاپ و نشر15%36%
قطعات خودرو14%26%
چوب13%26%
دارویی12%37%
نرم افزار و خدمات12%18%
کاشی و سرامیک11%28%
خودرو11%139%
انبوه سازی، املاک و مستغلات11%56%
لیزینگ10%45%
تجهیزات صنعتی10%31%
حفاری9%152%
حمل و نقل از طریق خطوط راه اهن9%56%
سایر محصولات کانی غیرفلزی8%46%
بیمه8%29%
سیمان، اهک و گچ7%62%
زغال سنگ6%110%
محصولات کشاورزی6%74%
اهن و فولاد6%123%
مواد شیمیایی-متنوع6%93%
خدمات رفاهی-برق5%71%
محصولات پاک کننده5%49%
هتل و رستوران5%59%
خرده فروشی،باستثنای وسایل موتوری5%74%
محصولات فلزی5%63%
لاستیک و پلاستیک4%73%
شکر4%30%
تولید کود و ترکیبات نیتروژن4%112%
بانکها و موسسات اعتباری4%82%
خدمات رفاهی متنوع4%76%
سایر محصولات غذایی3%62%
محصولات لبنی3%-12%
سرمایه گذاری3%121%
کانی های فلزی3%90%
بنادر و کشتیرانی0%94%
تولید فلزات گرانبهای غیراهن0%153%
پیمانکاری صنعتی-2%61%
سرمایه گذاری استانی-4%4%
حمل و نقل بار زمینی-6%-6%
نساجی-10%77%
فعالیت مهندسی-11%128%

بررسی گروه صنایع جامانده بر اساس رفتار قبلی

یکی از روشهای شناسایی گروه صنایع جامانده مقایسه دوره ها و بازه های زمانی گذشته است. بدین صورت که اگر در یک بازه خاص برخی پارامترها مشترک باشد ، سهام پیشروی آن بازه را شناسایی کرده و اگر  سهام پیشرو در بازه فعلی و بازه مورد نظر مشابهت داشته باشند با رصد گروه صنایع پیرو که بعد آن رشد کرده اند می توانیم گروههای جامانده را شناسایی کرده و بعنوان مستعد رشد در واچ لیست خود قرار دهیم.

با توجه به درایور بودن نرخ دلار ، نزدیک ترین بازه ای دلار  که رفتاری مشابه شرایط فعلی داشته است  از 2 آبان98 تا 7 اسنفد 98 است  که باعث شد شاخص کل بورس بعد از یک دوره رکود ، رشد خود را شروع نماید. بررسی این بازه با بازه 20 روز اخیر نشان می دهد 50درصد صنایع پیشرو در آن بازه و بازه کنونی مشترک هستند بنظر می رسد برخی صنایع به نرخ دلار حساس تر هستند و سریعتر واکنش می دهند و گروهی دیگر با تاخیر دنباله رو گروه اول هستند.

بر طبق این روش گروه صنایع جامانده یا پیرو بازار که احتمالا با تاخیر مستعد رشد هستند عبارتند از :

سایر محصولات غذایی
تجهیزات صنعتی
سایر مواد معدنی
بانکها و موسسات اعتباری
لاستیک و پلاستیک
شیرینیجات
سرمایه گذاری
لیزینگ
تولید فلزات گرانبهای غیراهن
تولید کود و ترکیبات نیتروژن
نوشیدنی
فعالیت مهندسی
حفاری
مخابرات

در این مقاله تلاش شد تا با دو روش متفاوت سهام جامانده بازار را شناسایی کنیم در مقالات بعدی انشاا… سهام جامانده را نیز بررسی  و تحلیل می کنیم.

پیشنهاد و تجربه شما برای شناسایی سهام جامانده بازار  چیست؟

برای مشاهده جدیدترین تحلیل ها، اخبار، مقالات آموزش بورس به وب سایت سیگنال مراجعه و یا اپلیکیشن سیگنال را دریافت نمایید.

برچسب‌ها

دیدگاه شما

نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد. بخش‌های موردنیاز علامت‌گذاری شده‌اند *

نظرات کاربران
  • محمد باروق

    بسیار عالی،خسته نباشید.

  • آقاچرا اینقدفسادتوی بورس زیاده
    چراکسی نظارت نمی کنه
    این حقوقی هاتاکی میخوان به سرمایه گذارخردضرربزنن و نوسان بگیرن
    شمایه نگاه به سهم بکام بندازببینیدچرابه این روزانداختنش

زمان
12:30:35
بعدازظهر
تاریخ
چهارشنبه
28 مهر 1400