صندوق طلا بهتر است یا سکه؟ | مقایسه بازدهی طلا و صندوق طلا
سرمایه‌گذاری در طلا، یکی از بهترین روش‌های حفظ ارزش دارایی در برابر تورم است اما سوال اینجاست که صندوق طلا بهتر است یا سکه؟ در ادامه به بررسی و مقایسه بازدهی صندوق های طلا می‌پردازیم تا بفهمیم که برای سرمایه‌گذاری صندوق طلا بهتر است یا سکه. با ما همراه باشید.
صندوق طلا چیست؟
خیال کنید یک گاوصندوق پر از طلا وجود دارد که هر تکه‌اش متعلق به یک نفر است. به عبارتی هر کسی می‌تواند به هر اندازه‌ای که در توانش است حتی با صد هزار تومان طلا بخرد و در این گنج داخل گاوصندوق سهیم باشد. از طرفی، گاوصندوق هم مدیری دارد که حواسش به همه چیز هست و می‌داند کی طلا بخرد و کی بفروشد که سرمایه مجموعه بیشتر شود و همه با هم سود کنند. در ضمن این گاوصندوق به شدت ضد سرقت است و هیچ کس نمی‌تواند به آن دستبرد بزند.
صندوقهای سرمایه‌گذاری طلا (Gold Funds)، یکی از انواع صندوقهای قابل معامله (ETF) در بورس هستند. این صندوق‌ها سرمایه مشتریان خود را به جای خرید سهام، روی اوراق مبتنی بر سکه طلا، ابزارهای مشتقه مرتبط با طلا، وجوه نقد و … سرمایه‌گذاری می‌کنند. صندوقهای طلا موظفند حداقل 70 درصد از دارایی خود را در خرید گواهی سکه طلا، سلف سکه طلا، شمس و … سرمایه‌گذاری کنند.
از آنجایی که درصد عمده سرمایه‌گذاری این صندوق‌ها روی گواهی‌های سکه طلاست و قیمت گذاری طلا به دو پارامتر نرخ دلار و قیمت اونس جهانی وابسته است، می‌توان گفت سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها، سرمایه‌گذاری در ارز و طلای جهانی میباشد.
مزایای صندوق سرمایه گذاری طلا نسبت به خرید فیزیکی طلا
ریسک‌های خرید طلای فیزیکی با استفاده از صندوقهای سرمایه‌گذاری طلا به حداقل خود می‌رسد. یعنی در صندوقهای طلا سعی شده تمام ریسک‌ها و مشکلات خرید طلا رفع شود. اما در کنار این موضوع یک سری مزیت‌های دیگری هم وجود دارد. به‌طور کلی مزایای صندوق سرمایه گذاری طلا عبارتند از:
رفع مشکلات نگهداری فیزیکی طلا و سکه
با خرید صندوق های طلا مشکلات خرید طلا بصورت فیزیکی از جمله حمل کردن، نگهداری در مکانی امن، احتمال کلاهبرداری، سرقت و تقلب از بین می‌رود.
قابلیت سرمایه‌گذاری با سرمایه‌های کوچک
با استفاده از صندوق های طلا حتی با صد هزار تومان هم می‌شود وارد بازار طلا و سکه شد، در حالی که برای خرید یک سکه طلا، باید خیلی بیشتر از اینها هزینه کرد.
قابل معامله بودن در بورس (ETF)
به این معنی که این صندوق‌ها قابلیت معامله در بورس را دارند و برای خرید و فروش واحدهای این صندوق،کافیست از کارگزاری کد بورسی دریافت کنید و از طریق سامانه‌های معاملاتی آنلاین اقدام به خرید و فروش کنید.
ثبت نام در کارگزاری و دریافت کد بورسی بدون مراجعه حضوری و در اسرع وقت
ریسک صندوق های سرمایه گذاری طلا
مهم‌ترین ریسک سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها همان ریسک قیمتی طلا و نوسانات آن است. با این وجود سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها نسبت به طلای فیزیکی ریسک‌های دیگری نیز دارد که در ادامه به بررسی آنها می‌پردازیم:
- عدم مالکیت فیزیکی طلا: با سرمایه‌گذاری در صندوق های طلا، شما در حقیقت مالک طلا فیزیکی نیستید. به همین دلیل، اگر یک بحران سیاسی مثل جنگ یا اتفاقات مشابه رخ دهد، شما ممکن است نتوانید به راحتی دارایی خود را به پول نقد تبدیل کنید.
- محدودیت در زمان معاملات واحدهای صندوق: همانطور که می‌دانید صندوقهای طلا از نوع قابل معامله در بورس هستند. در نتیجه شما، صندوقهای طلا را تنها از ساعت 12:00 تا 15:00 روزهای شنبه تا چهارشنبه می‌توانید خرید و فروش کنید. همچنین از ساعت 11:30 تا 12:00 مرحله پیش گشایش برای این صندوق‌ها است.
مقایسه بازدهی صندوق های طلا و قیمت طلا و سکه از ابتدای سال 1403
مقایسه صندوق های طلا در جدول زیر ارائه شده است:
| نام صندوق | بازدهی یک‌ماهه | بازدهی سالانه | نماد بورسی | درصد سکه | درصد شمش | مدیر صندوق |
| کیمیا زرین کاردان | 2.24% | 74.49% | گنج | 2.92% | 97.06% | تامین سرمایه کاردان |
| طلای عیار مفید | 1.32% | 73.02% | عیار | 32.11% | 67.88% | سبدگردان مفید |
| در اوراق بهادار مبتنی بر گواهی سپرده سکه طلا کهربا | 0.87% | 71.69% | کهربا | 29.85% | 70.10% | سبدگردان کاریزما |
| در اوراق بهادار مبتنی بر طلای صبا | 2.82% | 68.04% | نفیس | 37.41% | 62.48% | سبدگردان اندیشه صبا |
| زرفام آشنا | 1.82% | 71.68% | زرفام | 16.50% | 83.36% | سبدگردان سهم آشنا |
| پشتوانه طلای لوتوس پارسیان | 0.2% | 70.65% | طلا | 53.69% | 45.84% | تامین سرمایه لوتوس پارسیان |
| طلای آسمان آلتون | 1.88% | 70.51% | آلتون | 1.99% | 93.68% | سبدگردان آسمان |
| در اوراق بهادار مبتنی بر سکه طلای کیان | 0.14% | 70.11% | گوهر | 52.61% | 45.65% | مشاور سرمایه گذاری پرتو آفتاب کیان |
| در اوراق بهادار مبتنی بر سکه طلا نهایت نگر | 1.96% | 68.41% | ناب | 5.10% | 94.06% | سبدگردان امید نهایت نگر |
| طلای دنای زاگرس | 1.98% | 68.04% | جواهر | 4.22% | 94.15% | سبدگردان زاگرس |
| طلای کیان تمدن | 1.80% | 68.03% | تابش | 10.99% | 88.78% | تامین سرمایه تمدن |
| پشتوانه سکه طلای زرافشان امید | -0.57% | 67.57% | زر | 69.84% | 30.04% | تامین سرمایه امید |
| در اوراق بهادار مبتنی بر طلای زرین آگاه | 0.60% | 66.14% | مثقال | 45.50% | 46.80% | سبدگردان آگاه (سهامی خاص) |
همچنین بازدهی قیمت طلا و سکه در ادامه آورده شده است:
| نام | بازدهی یک‌ماهه | بازدهی سالانه |
| سکه امامی | -4.38% | 72.29% |
| طلای 18 عیار (گرم) | 3.52% | 76.42% |
با اندکی دقت در بازدهی سالانه طلای فیزیکی و صندوقهای طلا به نکته جالبی پی می‌بریم. همانطور که ملاحظه می‌شود در بلندمدت بازدهی هر دوی اینها تقریبا یکسان است. همچنین در ادامه مقایسه بازدهی سکه امامی و صندوق طلای لوتوس را مشاهده می‌کنید که از ابتدای سال 1403 تا به امروز به ترتیب 41.64% و 41.22% بوده است.
همانطور که بیان شد بازدهی سکه و طلای فیزیکی با صندوقهای طلا تقریبا برابر است. دلیل آن هم واضح است. صندوقهای طلا عمدتاٌ از طلا و سکه در ترکیب دارایی خود استفاده می‌کنند. در نتیجه منطقی است که مقایسه بازدهی صندوق های طلا با طلای فیزیکی یا سکه برابر است.
سخن پایانی
پس اکنون کدام را انتخاب کنیم، صندوق طلا یا طلای فیزیکی؟ اگرچه هر دو اینها در بلندمدت بازدهی تقریباً یکسانی دارند، اما صندوقهای طلا با ویژگی‌هایی مانند کاهش ریسک‌های نگهداری، امکان سرمایه‌گذاری با مبالغ کمتر، و قابلیت معامله آسان در بورس، گزینه‌ای جذاب‌تر برای بسیاری از سرمایه‌گذاران به شمار می‌روند. اگر باز هم ترجیح می‌دهید به جای خرید صندوق طلا از روش های سنتی خرید فیزیکی طلا استفاده کنید، به شما پیشنهاد می‌شود تا حداقل یکبار با مبالغ کم تجربه خرید و فروش صندوقهای طلا را داشته باشید.
به نظر شما صندوق طلا بهتر است یا سکه؟ نظرات خود را با ما در میان بگذارید.
سلام بیشتر نگران نقدشوندگی در زمانهای خاص هستم مانند بروز جنگ که این سهام به راحتی بسته یا مدیریت می شوند.
سلام و درود خدمت تیم خوبتون مطالبتون عالیه و خیلی مفید بوده برام، در همین مورد یه مطلب دیگه به چشمم خورد در سایت اقتصاد آفرین، با عنوان نگاهی به جاذبه های گردشگری جنوب ایران.
سلام اگر مقایسه صندوق طلا و طلای فیزیکی و داشته باشین خیلی علی میشه
سلام میشه بیشتر توزیع دهید راجب این صندوق
سلام، برای آشنایی بیشتر با این صندوق ها، مطالعه ی مقاله «آشنایی با صندوق های طلا» را به شما پیشنهاد میکنیم
از سال ۹۷ تا امروز ، سکه امامی تقریبا ۶ برابر شده اما صندوقهای طلا ۴ برابر شده اند !!!!!
در بلند مدت با سکه رشد نداشته اند
صحیح است بازدهی صندوق کمتر از سکه فیزیکی است ، کارشناس شما صحیح کارشناسی نفرموده است.
عالی هستید👌💎سپاس
سلام من با پس اندازه‌ای ماهانه از صندوق طلا خرید میکنم و وقتی به حد قیمت یک سکه میرسه میرم فیزیکی سکه میخرم
من در ETF طلا معامله میکنم و به نظرم «مجموعا» خیلی بهتر از طلای فیزیکی هست. مثلاً در طلای فیزیکی اون قدر مالیات و اجرت ازتون میگیرن که گاهی مجبور میشید طلای فیزیکی رو ۴۰ درصد گرون‌تر از قیمت واقعیش بخرید. سکه هم نیاز به مبلغ مشخص و بالایی داره. اما صندوق طلا با کارمزد ۰٫۲ درصد خیلی به صرفه هست. اما در بلند مدت، بازدهی سکه فیزیکی کمی بیشتر از صندوق طلا هست.
سلام.اعتبار هست به این صندوق ها؟
فرمایش شما صحیح ولی آیا امنیت این صندوق ها از امنیت صندوق امانات بانک ملی بیشتره؛؛
بله .حتی از سپرده گذاری در بانک هم بهتر و مطمءن تر میباشد
رو چه حسابی میگین؟
ضامن نقدشوندگی شرکت نگاه کنید، مثلا برای لوتوس، بانک پارسیان است.
عالی بوددد