معرفی ۹ پروژه با ارزش بازار کم تا متوسط؛ پروژه‌های مستعد رشد در بولران ۲۰۲۵

یکی از راه‌های مؤثر برای پیدا کردن پروژه‌های مستعد رشد در بولران 2025، شناسایی آن دسته از پروژه‌هایی است که ارزش بازار متوسط یا کمی دارند. این پروژه‌ها اغلب به دلیل نوآوری‌ یا پتانسیل‌های نهفته‌، می‌توانند در دوران صعودی بازار چندین برابر رشد کنند و سودهای چشمگیری به همراه داشته باشند.

در این مطلب از میهن بلاکچین سراغ 9 پروژه‌ با ارزش بازار کم تا متوسط می‌رویم؛ اما به‌خاطر داشته باشید که این پروژه‌ها توصیه سرمایه‌گذاری نیستند. انتخاب نهایی به تحقیق و ریسک‌پذیری هر فرد بستگی دارد.

پروژه‌های مستعد رشد در بولران 2025

در دنیای پرتلاطم ارزهای دیجیتال، یافتن فرصت‌های سرمایه‌گذاری پرسود بیشتر شبیه یک هنر است تا علم. اگر در بولران 2025 منتظر شناسایی ارزهایی هستید که رشدهای نجومی 1٬000 برابری داشته باشند، شاید بهتر باشد این تصور را کنار بگذارید. اغلب رمزارزهای کمتر شناخته‌شده علی‌رغم وعده‌های جذاب‌شان، به همان سرعت که ظاهر می‌شوند، از بازار محو خواهند شد.

از طرف دیگر، اگرچه رمزارزهای بلوچیپ مانند بیت‌کوین و اتریوم برای سرمایه‌گذاری بلندمدت گزینه‌ای امن و قابل‌اعتماد هستند؛ اما شاید نتوانند در کوتاه‌مدت بازدهی چشمگیری را عایدتان کنند. در این میان، رمزارزهایی با ارزش بازار کم تا متوسط می‌توانند گزینه‌های مناسبی باشند. این پروژه‌ها نه آنقدر بی‌ثبات و ناشناخته‌اند که خطر نابودی داشته باشند و نه آنقدر بزرگ هستند که رشدشان محدود باشد. براساس تعاریف، ارزهای دیجیتال با مارکت کپ متوسط بین 1 تا 10 میلیارد دلار و رمزارزهای با مارکت کپ کوچک، کمتر از 1 میلیارد دلار ارزش بازار دارند.

1. پایت نتورک (Pyth Network)

پایت نتورک یک شبکه اوراکل غیرمتمرکز است که به سرعت در حال پیشرفت و محبوبیت در این حوزه است. این شبکه داده‌های دقیق، امن و قابل اعتماد را از منابع نهادی معتبر برای قراردادهای هوشمند فراهم می‌کند.

علاوه بر ارائه داده‌های لحظه‌ای، کاربران می‌توانند آمارهای تاریخی بازار را از فیدهای پایت نتورک دریافت کنند و از طریق قابلیت Benchmark، آن‌ها را در محصولات آنچین و آفچین اعمال کنند. همچنین، محصول Entropy پایت نتورک امکان تولید اعداد تصادفی به‌صورت ایمن را برای اپلیکیشن‌های بلاکچینی فراهم می‌کند.

درحالی‌که پایت نتورک به‌صورت بومی برای شبکه سولانا طراحی شده است؛ اما ادعا می‌کند بیش از 540 فید قیمت را برای 80 شبکه سازگار ارائه می‌دهد. این شبکه‌ها شامل لایه 1هایی مانند نیر (NEAR)، سویی (Sui)، پالیگان (Polygon)، بی‌ان‌بی چین (BNB Chain)، آپتوس (Aptos) و تعدادی از لایه 2های محبوب مانند آربیتروم (Arbitrum)، آپتیمیزم (Optimism) و بیس (Base) هستند. نسخه‌های رپد‌شده توکن‌ PYTH می‌توانند از طریق یک پل غیرمتمرکز و بدون مجوز، مانند ورم‌هل (Wormhole) به شبکه‌های مذکور منتقل شوند.

در ماه جولای یک موسسه مالی سوئیسی به‌نام “AMINA Bank” همکاری استراتژیک خود با این شبکه را اعلام کرد. در ماه بعد نیز، پایت نتورک از مشارکت با گروه سونی (Sony Group) و استارتیل (Startale) خبر داد. در حال‌ حاضر، بزرگ‌ترین و مشهورترین رقیب این شبکه، چین‌لینک (Chainlink) است که به عنوان یکی از اولین شبکه‌های اوراکل غیرمتمرکز به میدان آمد.

• دسته‌بندی: هوش مصنوعی- هوش مصنوعی عمومی (اوراکل‌های غیرمتمرکز)
• ارزش بازار: 1.49 میلیارد دلار
• قیمت توکن پایت نتورک: 0.41 دلار
• بالاترین سقف تاریخی: 1.16 دلار
• عرضه در گردش: 3.62 میلیارد توکن PYTH
• عرضه کل: 9.99 میلیارد توکن PYTH

2. پروتکل گراف (The Graph)

گراف یک پروتکل فهرست‌برداری غیرمتمرکز است که فرآیند ایندکس گرفتن و ذخیره‌سازی داده‌های بلاکچینی را ساده‌تر می‌کند. این پروتکل با استفاده از ابزاری به نام ساب‌گراف (Subgraph) که یک API سفارشی است، اطلاعات را از بلاکچین دریافت، پردازش و ذخیره می‌کند. سپس با استفاده از زبان GraphQL عملیات کوئری یا همان پرس‌وجو در داده‌ها انجام می‌شود. وب‌سایت رسمی گراف ادعا می‌کند مشتریان با استفاده از بازار داده‌های رقابتی آن به جای زیرساخت‌های پرهزینه، علاوه‌بر صرفه‌جویی در زمان می‌توانند کاهش 60 الی 98 درصدی هزینه‌ها را تجربه کنند.

وایت‌پیپر گراف در مارس 2018 (اسفند 1396) منتشر شد و این شبکه از دسامبر 2020 (آذرماه 1399) روی اتریوم شروع‌ به‌کار کرد. شبکه گراف از آن زمان تاکنون خدمات خود را به بیش از 70 زنجیره از جمله سولانا و پالیگان ارائه داده است. آنچه این شبکه را از سایر سیستم‌های معمولی متمایز می‌کند، عدم نیاز به سخت‌افزار یا منابع مهندسی پیچیده برای ایندکس‌سازی داده‌هاست. انتقال گراف به یک پروتکل کاملا غیرمتمرکز در سه فاز به‌نام‌ “Sunray” ،“Sunbeam” و “Sunrise” انجام می‌شود. توکن گراف از نظر ارزش بازار در میان پروژه‌های هوش مصنوعی در رتبه پنجم قرار دارد.

• دسته‌بندی: هوش مصنوعی- هوش مصنوعی عمومی
• ارزش بازار: 2.57 میلیارد دلار
• قیمت توکن گراف : 0.26 دلار
• بالاترین سقف تاریخی: 2.88 دلار
• عرضه در گردش: 9.54 میلیارد توکن GRT
• عرضه کل: 10.79 میلیارد توکنGRT

3. سرویس نام اتریوم (Ethereum Name Service)

سرویس نام اتریوم پلتفرمی برای تبدیل آدرس‌های IP به نام‌هایی است که برای انسان قابل‌فهم و یادآوری باشد. به‌طور مثال، به‌جای نمایش یک آدرس کیف پول طولانی و خسته‌کننده اتریوم می‌توانید یک نام دامنه شخصی‌سازی‌شده مرتبط مانند ali.eth داشته باشید و از آن برای تعامل با برنامه‌های غیرمتمرکز استفاده کنید.

این ویژگی با مفهوم انتزاع حساب (Account Abstraction) پیوند نزدیکی دارد و به کاربرپسندتر شدن دنیای کریپتو کمک می‌کند. مطمنا با پذیرش انبوه بلاکچین و فراگیرتر شدن برنامه‌های غیرمتمرکز ، قابلیت سرویس نام اتریوم طرفداران بیشتری پیدا می‌کند. به‌علاوه، اتریوم همچنان انتخاب محبوب کاربران ارزهای دیجیتال است و از این‌رو انتظار می‌رود توکن ENS در میان‌مدت تا بلندمدت یک دارایی قابل‌اعتماد باقی بماند.

• دسته‌بندی: دامین، توکن‌های بی‌همتا
• ارزش بازار: 1.23 میلیارد دلار
• قیمت توکن: 36.04 دلار
• بالاترین سقف تاریخی: 120 دلار
• عرضه در گردش: 34.35 میلیون توکن ENS
• عرضه کل: 100 میلیون توکن ENS

4. اکسلار (Axelar)

اکسلار یک پروتکل قابلیت همکاری میان زنجیره‌ای است که قصد دارد تعاملات بین بلاکچین‌های مختلف و پروژه‌های مرتبط با آن‌ها در بخش‌های دیفای (DeFi)، دارایی‌های دنیای واقعی (RWA) و زیرساخت‌های فیزیکی غیرمتمرکز (DePIN) را بهبود دهد.

یکی از خلاقانه‌ترین محصولات اکسلار، سرویس توکن میان‌زنجیره‌ای (Interchain Token Service) است که به توکن‌های مبتنی بر استاندارد ERC-20 اجازه می‌دهد در زنجیره‌های متعدد در دسترس باشند. از این سرویس می‌توان به‌عنوان جایگزینی برای پل زدن دارایی‌ها در شبکه‌های لایه 2 اتریوم یا سایر شبکه‌های سازگار با EVM استفاده کرد.

در اسناد اکسلار در مورد سرویس اینترچین این‌طور آمده است:

اینترچین دارای کدهای متن باز است که از طریق قراردادهای هوشمند در یک بلاکچین عمومی اجرا می‌شود. امنیت این بلاکچین توسط مجموعه‌ای از اعتبارسنج‌های پویا تضمین می‌شود. با استفاده از سرویس ITS اکسلار می‌توانید چندین بلاکچین با نسخه‌های متعارف توکن خود داشته باشید که همگی یک آدرس EVM را به اشتراک می‌گذارند.

برخلاف کازموس (Cosmos) که یکی از بازیگران قدیمی بلاکچین‌های موازی و مستقل است، اکسلار یک پروژه نسبتا جدید در این حوزه است. به‌همین دلیل، احتمال بیشتری وجود دارد که دارندگان فعلی و بالقوه توکن اکسلار تمایل بیشتری برای سرمایه‌گذاری داشته باشند؛ به‌ویژه اینکه قیمت توکن AXL حدود 80٪ پایین‌تر از سقف قبلی خود معامله می‌شود. به‌هر حال، اکسلار علاوه‌بر کازموس باید نیم‌نگاهی هم به رقبایی مانند پولکادات (Polkadot)، کوانت (Quant)، لیرزیرو (LayerZero) و سایرین داشته باشد.

این پروژه بر اساس داده‌های ارائه‌شده توسط دکس‌تولز (DEXTools) و مورالیس (Moralis)، به ترتیب امتیازهای امنیتی 99 و 95 را کسب کرده است.

• دسته‌بندی: تعاملات میان‌زنجیره‌ای
• ارزش بازار: 753.92 میلیون دلار
• قیمت توکن اکسلار : 0.86 دلار
• بالاترین سقف تاریخی: 2.77 دلار
• عرضه در گردش: 868.95 میلیون توکن AXL
• عرضه کل: 1.18 میلیارد توکن AXL

5. سندباکس (Sandbox)

سندباکس یک شبکه بازی آنلاین مبتنی بر بلاکچین است که به کاربران اجازه می‌دهد توکن‌های غیرقابل‌ تعویض (NFT) بسازند، زمین‌های مجازی بخرند و تجربیات و مجموعه NFTهای مبتنی بر اتریوم را به اشتراک بگذارند. سندباکس با انتشار پستی در صفحه مدیوم خود اعلام کرده که قصد دارد با ارائه حقوق مالکیت واقعی به سازندگان بازی‌ها در قالب NFT با سیستم‌های قدرتمند ساخت بازی مانند روبلاکس (Roblox) و ماینرکرافت (Minecraft) رقابت کند.

علی‌رغم اینکه ارز دیجیتال SAND یک توکن در حوزه گیمینگ و با مضمون متاورسی است؛ به‌نظر می‌رسد این پروژه پتانسیل‌های بکر فراوانی دارد. سندباکس در توییتر بیش از 1.1 میلیون نفر دنبال‌کننده دارد. یکی از جدیدترین همکاری‌های این پروژه با شرکت هواپیمایی مالزیایی “AirAsia” و شرکت فناوری کشاورزی “Milk Partners” بوده است.

همچنین سندباکس با بیش از 200 برند و شخصیت‌های معروف از جمله نوازندگان (Snoop Dogg ، Deadmau5 و Steve Aoki)، شخصیت‌های محبوب کودکان (The Smurfs و Care Bears) و غول بازی‌های ویدئویی، شرکت آتاری، همکاری داشته است. اخیرا نیز این پلتفرم یک بازی‌ را برای ادای احترام به برنامه تلویزیونی معروف “Top Gear” در زمینه وسایل نقلیه و خودرو، منتشر کرده است.

• دسته‌بندی: بازی، توکن بی‌همتا
• ارزش بازار: 1.75 میلیارد دلار
• قیمت توکن سندباکس: 0.72 دلار
• بالاترین سقف تاریخی: 8.48 دلار
• عرضه در گردش: 2.43 میلیارد توکن SAND
• عرضه کل: 3 میلیارد توکنSAND

6. اوندو (Ondo)

پروتکل اندو که به «اندو فایننس» معروف است، تلاش می‌کند از طریق قدرت فناوری بلاکچین، محصولات و خدمات سازمانی را در دسترس عموم قرار دهد. این پروتکل روی صندوق‌های قابل‌معامله (ETF) توکنیزه و اوراق بهادار کوتاه‌مدت تمرکز دارد.

یکی از پروتکل‌های اصلی اندو به‌نام فلاکس (Flux) به افراد اجازه می‌دهد اوراق خزانه‌داری توکنیزه‌شده ایالات متحده را سپرده‌گذاری کنند و در عوض وام استیبل کوین بگیرند. تنها وثیقه موجود در این پلتفرم یک دارایی توکنیزه‌شده به‌نام “OUSG” است که توسط اندو فایننس صادر می‌شود.

در ماه ژوئن، صرافی غیرمتمرکز دریفت (Drift) از همکاری با اندو خبر داد. این صرافی مبتنی بر شبکه سولاناست و روی معاملات لوریج‌دار دائمی و اسپات تمرکز دارد. در خلال این همکاری دسترسی به استیبل کوین USDY به عنوان اولین گزینه دارایی‌های دنیای واقعی در پلتفرم پرپچوال دریفت امکان‌پذیر شد. اکنون مشتریان این صرافی که دارای توکن‌های USDY روی شبکه سولانا هستند، می‌توانند از اوراق خزانه‌داری توکنیزه‌شده برای دریافت وام استفاده کنند.

با توجه به مجموعه اتفاقات پیرامون اندو ازجمله راه‌اندازی آن در ژانویه 2024 (دی‌ماه 1402)، ارائه محصولات و توکن‌های نسبتا جدید و ثبت سقف جدید 1.48 دلاری توکن ONDO در ماه مارس، انتظار می‌رود این پروژه تا اواسط سال 2025 از ATH قبلی خود پیشی بگیرد و در میان 50 پروژه برتر کریپتو بایستد. اندو در حال حاضر از نظر ارزش بازار در رتبه 80 قرار دارد.

• دسته‌بندی: دیفای (وام‌دهی)، دارایی‌های دنیای واقعی
• ارزش بازار: 2.21 میلیارد دلار
• قیمت توکن اوندو: 1.60 دلار
• بالاترین سقف تاریخی: 1.95 دلار
• عرضه در گردش: 1.38 میلیارد توکن ONDO
• عرضه کل: 10 میلیارد توکن ONDO

7. آیگن‌لیر (EigenLayer)

آیگن لیر یک پروتکل ری‌استکینگ (Restaking) روی اتریوم است. کاربران می‌توانند اترهای استیک‌شده مانند stETH و rETH را در پروتکل‌هایی به‌غیر از اتریوم مجددا استیک کنند و سود بیشتری به‌دست بیاورند. علاوه‌بر توکن‌های مشتقه (LSD) کاربران می‌توانند در ازای قفل‌کردن توکن‌های ERC-20 در قراردادهای هوشمند آیگن لیر سود دریافت کنند.

سپرده‌گذاری دارایی در سرویس‌های ری‌استیکینگ مانند آیگن لیر یا پندل (Pendle)، نرخ بازگشت سرمایه را از 3٪ به 6 الی 9٪ افزایش می‌دهد. به‌علاوه، به دلیل کاهش پاداش‌های استیکینگ در سال‌های اخیر، پیش‌بینی می‌شود افراد برای جبران این کاهش و کسب درآمد بیشتر به توکن‌های لیکوئید ری‌استیکینگ روی بیاورند.

همچنین ممکن است توسعه‌دهندگان آیگن‌لیر برای ایجاد فرصت‌های بیشتر، خدمات خود را به سایر سیستم‌های توزیع‌شده مانند سولانا، کاردانو و پولکادات گسترش دهند. در این‌صورت، ممکن است بازار بالقوه‌ای برای توکن‌های لکویید DOT به‌وجود بیاید؛ چراکه این زنجیره یکی از طولانی‌ترین دوره‌های استیک را دارد. در مورد پولکادات نیز استیک‌کننده‌ها در صورتی که واجد شرایط “Fast Unstake” نباشند، باید 28 روز منتظر بمانند تا دوباره به دارایی‌های خود دسترسی پیدا کنند.

نکته دیگر این است که با توجه به استقبال کاربران از ری‌استیکینگ اتر، صرافی‌های متمرکزی مانند کراکن و بای‌بیت سرویس استیکینگ آیگن‌لیر را به خدمات خود اضافه کرده‌اند. مجموع این شرایط نشان می‌دهد آیگن‌لیر می‌تواند بیش‌ازپیش مورد استقبال قرار گیرد و یکی از فرصت‌های طلایی بولران 2025 باشد.

• دسته‌بندی: دیفای (ری‌استیکینگ)
• ارزش بازار: 962 میلیون دلار
• قیمت توکن آیگن لیر: 4.56 دلار
• بالاترین سقف تاریخی: 5.07 دلار
• عرضه در گردش: 210.8 میلیون توکن EIGEN
• عرضه کل: 1.68 میلیارد توکن EIGEN

8. سوپر ورس (SuperVerse)

سوپرورس یکی از بزرگ‌ترین پلتفرم‌های بازی در وب 3 است که بیش از 820٬000 دنبال‌کننده در توییتر دارد. این پلتفرم در حال حاضر با 14 ناشر بازی و متاورس از جمله Wagmi Games ،Shrapnel ،Avalon و Wilder World یکپارچه شده است. یکی از گزینه‌های همکاری این پلتفرم، بازی اکسی اینفینتی (Axie Infinity) بود که در سال 2021 به‌شدت محبوب شد و توکن آن 500 برابر رشد کرد. امتیاز امنیتی این پروژه توسط دکس تولز و مورالیس به‌ترتیب 99 و 97 اعلام شده است.

• دسته‌بندی: بازی، توکن‌های بی‌همتا
• ارزش بازار: 974.81 میلیون دلار
• قیمت توکن سوپرورس: 2.00 دلار
• بالاترین سقف تاریخی: 4.81 دلار
• عرضه در گردش: 487.97 میلون توکن SUPER
• عرضه کل: 999.99 میلیون توکن SUPER

9. داگ (DOG•GO•TO•THE•MOON)

داگ (DOG) میم کوین شماره 1 بلاکچین بیت کوین است و نشان می‌دهد تغییرات جدیدی در این شبکه درحال وقوع است. اگرچه پیش‌بینی دقیقی برای قیمت میم‌کوین داگ وجود ندارد؛ اما برخی معتقدند اگر ارزش بازار کریپتو در اوج چرخه به 6 تریلیون دلار برسد، احتمال رشد 10 تا 15 برابری داگ وجود دارد.

میم کوین داگ از پروتکل رونز (Runes) استفاده می‌کند که یک استاندارد توکن‌سازی برای ساخت توکن‌های مثلی یا قابل‌تعویض (Fungible) روی بلاکچین بیت کوین است. این پروتکل جایگزین مناسبی برای استاندارد BRC-20 است که با شبکه لایتنینگ هم سازگار است.

نکته: صرافی غیرمتمرکز تورچین (THORChain) توکنی با نام “RUNS” دارد. این دو پروژه کاملا جدا از یکدیگر هستند، مراقب باشید آن‌ها را با هم اشتباه نگیرید.

• دسته‌بندی: میم کوین
• ارزش بازار: 738 میلیون دلار
• قیمت توکن داگ: 0.0077 دلار
• بالاترین سقف تاریخی: 0.009799 دلار
• عرضه در گردش: 100٪ از عرضه

سایر پروژه‌های مستعد رشد

علاوه‌بر موارد مذکور، پروژه‌های زیر نیز گزینه‌های جذابی هستند و می‌توانید آن‌ها را در واچ لیست خود قرار دهید:

• بیم (Beam): بیم شبیه به سند باکس یک اکوسیستم بازی است و توکنی با نام “BEAM” دارد.
• امپرا (Ampera): امپرا یک پروتکل دیفای روی اتریوم است که به تسهیل پرداخت‌ها کمک می‌کند. این پروتکل از توکن بومی “AMP” به‌عنوان وثیقه برای ایجاد اعتبار اسنادی دیجیتال استفاده می‌کند.
• رونین (Ronin): رونین یک شبکه لایه 1 سازگار با EVM است که بیشتر روی پروژه‌های گیمینگ مبتنی بر بلاکچین تمرکز دارد.
• سولوژنیک (Sologenic) و کورئوم (Coreum): هر دو بر بستر XRP Ledger قرار دارند و به دلیل رشد چشمگیر ریپل از زمان انتخابات ایالات متحده، ماه نوامبر را با افزایش قیمت پشت سر گذاشته‌اند. درصورتی که ریپل با همین سرعت ادامه دهد، سولوژنیک و کورئوم هم می‌توانند رشد خوبی داشته باشند.
• پیکسلز (Pixels): پیکسلز یک پلتفرم اجتماعی و کفارمینگ مبتنی بر بلاکچین است که روی پروتکل رونین ساخته شده است و توکن‌های آن در اتریوم قابل‌معامله هستند. این پروژه در شبکه X حدود 320٬000 دنبال کننده دارد.
• لایو پیر (Livepeer): لایوپیر (LPT) به‌عنوان «زیرساخت ویدیویی متن باز جهان» یکی از پروژه‌های محبوب کریپتویی در حوزه هوش مصنوعی است.
• رندر (Render) و هلیوم (Helium): در بخش زیرساخت‌های فیزیکی غیرمتمرکز، دو پروژه رندر (RENDER) و هلیوم (HNT) قابل‌‌توجه هستند.

جمع‌بندی

انتخاب پروژه‌های مستعد رشد برای سرمایه‌گذاری، فراتر از توجه صِرف به ارزش بازار آن‌ها است. اگرچه رمزارزهای با ارزش بازار کم تا متوسط می‌توانند پتانسیل رشد بالایی داشته باشند؛ اما نباید از سایر عوامل کلیدی غافل شد. بررسی تحلیل‌های تکنیکال و بنیادی، امتیازهای امنیتی پروژه‌، اعتبار تیم و توسعه‌دهندگان، پشتیبانی کامیونیتی و حتی رفتار نهنگ‌ها از جمله مواردی هستند که باید در ارزیابی‌های خود به آن‌ها توجه داشته باشید. ابزاری مانند بابل مپس (Bubblemaps) می‌تواند به شما کمک کند تا تمرکز توکن‌ها، ارتباط میان کیف پول‌ها و روندهای مرتبط با پروژه‌ها را بهتر درک کنید. در نهایت، با یک رویکرد جامع و تحلیل دقیق شانس بیشتری برای شناسایی فرصت‌های سودآور در بولران 2025 خواهید داشت. به‌نظر شما کدام پروژه‌ها برای بولران 2025 یک فرصت طلایی هستند؟

منابع و ارجاعات

• پایت نتورک (Pyth Network )
• پروتکل گراف (The Graph )
• سرویس نام اتریوم (Ethereum Name Service )
• اکسلار (Axelar )
• سندباکس (Sandbox )
• اندو فایننس (Ondo Finance )
• آیگن‌لیر (EigenLayer )
• سوپر ورس (SuperVerse )
• داگ (Dog Go To The Moon )

منبع: میهن بلاکچین