تابستان کدام گروه گرمتر خواهد بود؟ کانه های فلزی یا فلزات اساسی؟
همه ما به روند رو به رشد قیمت فلزات جهانی و مواد معدنی واقف هستیم اما برخلاف بازارهای جهانی، بازار سرمایه ایران به این افزایش قیمت ها واکنشی نشان نداد و همچنان به روند کاهشی خود ادامه داد.
حال این سوالات برای فعالان بازار داخلی پیش می آید:
- وضعیت میان مدت و بلند مدت این دو گروه به چه شکل خواهد بود؟
- کدام گروه می تواند بازدهی بیشتری نسبت به دیگری داشته باشد؟ کانه های فلزی یا فلزات اساسی؟
در ابتدا به بررسی نمودار تحلیل تکنیکال هر گروه به صورت مجزا خواهیم پرداخت و سپس به مقایسه این دو با یکدیگر می پردازیم. در ادامه نیز به این سوال پاسخ می دهیم که برای تابستان پیش رو کدام گروه بازدهی بیشتری نسبت به دیگری خواهد داشت:
شاخص فلزات اساسی:
این گروه افت کمتری نسبت به سقف خود تجربه کرده است و در حال حاضر درون ریز موج های انتهایی اصلاح خود قرار گرفته است که می توان نقطه پایان اصلاح را شکست خط روند نزولی دانست.
در صورت بروز این اتفاق، رشد کلیت گروه با اولین هدف 1،070،000 واحد ادامه دار خواهد بود.
نمودار هفتگی، لگاریتمی
حد بی اعتباری تحلیل از دست دادن سطح حمایتی 850،000 خواهد بود.
بهتر است برای ورود به این گروه منتظر شکست مقاومت خط روند نزولی ماند و سپس نسبت ورود به این گروه تصمیم گیری کرد.
گروه کانه‌های فلزی
این گروه نیز به مانند گروه فلزات اساسی، اکنون در فاز اصلاحی به سر می برد.
تنها تفاوت این دو، اختلاف در شکل اصلاح لگ آخر اصلاح است و تفاوت محسوس دیگری باهم ندارند.
شرط صعود این گروه، شکست خط روند نزولی میان مدت است که شکست آن نظر خریداران را به این گروه با اهداف 386000 و 447000 واحد جلب خواهد کرد.
حد بی اعتباری تحلیل شکست حمایت خط روند صعودی و از دست دادن حمایت حوالی 292000 واحد است.
در پاسخ به سوال دوم باید گفت هر دو گروه پتانسیل رشد را دارند اما اینکه کدام گروه بازدهی بیشتری خواهد داشت جای بحث دارد، گروه فلزات اساسی یا کانه های فلزی؟
بدین منظور به بررسی این دو گروه با استفاده از اندیکاتور ratio میپردازیم:
طبق نموار زیر (نسبت کانه های فلزی به فلزات اساسی)، وضعیت این دو گروه نسبت به هم رنج بوده است، یعنی در بعضی ماه ها بازدهی شاخص فلزات اساسی بیشتر و در برخی ماه ها نیز این داستان برعکس بوده است.
نمودار نسبت کانه‌های فلزی به فلزات اساسی (هفتگی)
طبق داده های هفتگی، به نظر می رسد در هفته های آتی، رشد سهام گروه کانه های فلزی نسبت به فلزات اساسی، در تابستان می تواند بیشتر باشد.
شایان ذکر است، شرایط هر سهم نسبت به دیگری متفاوت است و شاخص هر صنعت بیشتر تحت تاثیر سهام بزرگ این گروه است و تاثیری پذیری آن ها از سهام کوچک کم است. پس بهتر است قبل از ورود به هر سهمی، سهم را به صورت جداگانه مورد بررسی قرار دهید و صرف صعودی بودن شاخص هر صنعت تصمیم گیری نکنید.